Отрицательные чистые активы банкротство

Ответы на вопросы в статье по теме: "Отрицательные чистые активы банкротство" с выводами. Здесь собран и подготовлен тематический материал. При возникновении вопросов задавайте их юристу-консультанту.

Отрицательные чистые активы — недостаточное основание для принудительной ликвидации

Общество с ограниченной ответственностью, как и ОАО, должно поддерживать величину чистых активов на определенном уровне. В противном случае компании грозит ликвидация. Причем налоговые инспекторы иногда стремятся незаконно ускорить эту процедуру.

Компания на протяжении нескольких отчетных периодов показывала значительные убытки. В итоге стоимость чистых активов составила отрицательную величину. В случае когда величина чистых активов оказывается меньше уставного капитала, последний следует снижать. В то же время по закону минимальная величина уставного капитала ООО — 10 000 руб. (п. 1 ст. 14 Федерального закона от 8 февраля 1998 г. № 14-ФЗ). А компания, грубо нарушившая закон, подлежит ликвидации (п. 2 ст. 61 Гражданского кодекса РФ).

Поскольку юрлицо не ликвидируется добровольно, это нужно сделать в принудительном порядке. Инициаторами могут быть налоговики.

Понятие «грубые нарушения» не расшифровывается в статье 61 Гражданского кодекса РФ. Отрицательные чистые активы — лишь признак того, что финансовое состояние компании ухудшается. Однако она может все еще исполнять обязательства перед своими кредиторами и своевременно в полном объеме перечислять налоги в бюджет. Кроме того, компания все же принимает определенные меры, чтобы улучшить свое положение.

В статье 61 Гражданского кодекса РФ речь идет о грубых нарушениях закона, которые носят неустранимый характер. Поэтому, рассматривая заявления о ликвидации компании, судьи должны подробно исследовать характер нарушений, их продолжительность и в целом деятельность организации. Об этом сказано в пункте 3 Информационного письма Президиума ВАС РФ от 13 августа 2004 г. № 84. Если нарушения носят малозначительный характер и устранимы, компанию ликвидировать не следует.

Угроза ликвидировать компанию — один из излюбленных аргументов «убыточных» комиссий, которые проходят в инспекциях по всей России. Правда, случаи, когда налоговикам удалось на деле добиться ликвидации, можно пересчитать по пальцам.

Заявления налоговиков суды, естественно, рассматривают. Однако для ликвидации необходимо, чтобы компания многократно и существенно нарушала закон. Судьи должны прийти к выводу, что ликвидация компании — это единственный способ защитить права и законные интересы других лиц. Соответствующую позицию высказал Конституционный суд РФ в постановлении от 18 июля 2003 г. № 14-П. То есть ответственность в виде ликвидации должна быть соразмерна нарушению и его последствиям.

Если у компании нет серьезных долгов, а зарплата и налоги перечисляются регулярно, отрицательные чистые активы едва ли станут большой проблемой. Скорее всего судьи признают это малозначительным нарушением и всего-навсего предложат организации принять меры по «выходу из кризиса».

Хорошо, если налогоплательщик, оказавшийся в такой ситуации, перед заседанием подготовит документ, скажем бизнес-план, с перечнем мероприятий, направленных на сокращение издержек и рост доходов. Можно даже издать приказ, перечислив фамилии сотрудников, ответственных за увеличение чистых активов.

Считаем чистые активы

Организация должна рассчитывать показатель чистых активов и постоянно следить за его динамикой. Давайте разберемся, что это за показатель и зачем его нужно рассчитывать.

В практической деятельности утвердилось понимание чистых активов как активов предприятия (коммерческой организации), свободных от всех долговых обязательств. Фактически чистые активы – это собственный капитал предприятия.

Акционерные общества и общества с ограниченной ответственностью обязаны следить за величиной чистых активов, и вот почему.

Если по окончании второго и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества окажется меньше его уставного капитала, общество обязано объявить об уменьшении своего уставного капитала до размера, не превышающего стоимость его чистых активов (ст. 35 Федерального закона от 26.12.1995 N 208-ФЗ «Об акционерных обществах», ст. 20 Федерального закона от 08.02.1998 N 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью»).

Общества с ограниченной ответственностью при этом не вправе принимать решение о распределении своей прибыли между участниками общества (ст. 29 Закона N 14-ФЗ), а акционерные общества не вправе принимать решение о выплате дивидендов по акциям (ст. 43 Закона N 208-ФЗ).

Если в результате уменьшения уставного капитала он окажется меньше допустимого минимума (для ООО и ЗАО – 10 000 руб., для ОАО – 100 000 руб.), организацию придется ликвидировать.

Требование законодателей понять можно. Ведь по Гражданскому кодексу РФ (п. 1 ст. 2) предпринимательская деятельность должна быть направлена на систематическое получение прибыли. Если же организация прибыли не имеет, выходит, что расходы превышают полученные доходы и организация теряет свою финансовую устойчивость и платежеспособность.

Если организация сама не примет решение о ликвидации, требование о ликвидации юридического лица может быть предъявлено в суд государственным органом или органом местного самоуправления (п. 3 ГК РФ). В силу п. 2 ст. 61 ГК РФ юридическое лицо может быть ликвидировано по решению суда в случае осуществления им деятельности с неоднократными или грубыми нарушениями закона или иных правовых актов.

Суд своим решением может возложить обязанности по ликвидации юридического лица на его учредителей (участников) либо орган, уполномоченный на ликвидацию юридического лица его учредительными документами.

Каким же образом следует считать чистые активы? В настоящее время порядок расчета чистых активов законодательно утвержден только для акционерных обществ (Приказ Минфина России N 10н и Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг N 03-6/пз от 29.01.2003).

Общества с ограниченной ответственностью могут пользоваться порядком, утвержденным для акционерных обществ.

Это подтверждается и арбитражной практикой (постановления ФАС Дальневосточного округа от 27.12.2005 N Ф03-А51/05-1/4037, Уральского округа от 18.04.2006 N Ф09-2886/06-С5). Согласно указанному порядку под стоимостью чистых активов понимается величина, определяемая путем вычитания из суммы активов общества, принимаемых к расчету, суммы его пассивов, принимаемых к расчету.

Читайте так же:  Разрешен ли ввоз алкоголя на о занзибар

Внимание! К расчету величины чистых активов в составе пассивов не принимаются следующие данные бухгалтерского баланса:

строка 410 «Уставный капитал»;

строка 411 «Собственные акции, выкупленные у акционеров»;

строка 420 «Добавочный капитал»;

строка 430 «Резервный капитал»;

строка 470 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток);

строка 640 «Доходы будущих периодов».

Предприятия, в состав бухгалтерской отчетности которых входит Отчет об изменении капитала (форма N 3), показатель чистых активов могут взять из этого Отчета (строка 200 раздела «Справки»).

Как же можно манипулировать величиной чистых активов, чтобы избежать всех описанных выше последствий? Поскольку чистые активы – это фактически активы за минусом пассивов, то понятно, что нужно либо увеличивать активы, либо уменьшать пассивы. Причем делать это лучше за счет тех показателей, которые в расчете не участвуют.

Вариант 1 – безвозмездная помощь учредителей или акционеров, владеющих более 50% уставного капитала.

В этом случае сумма безвозмездной помощи не будет учитываться при определении налоговой базы по налогу на прибыль (подп. 11 п. 1 ст. 251 НК РФ). Кроме того, она позволит увеличить активы, принимаемые к расчету чистых активов, не уменьшая при этом пассивы, принимаемые к расчету. Ведь безвозмездная помощь в бухгалтерском учете отражается по кредиту счета 98 «Доходы будущих периодов», а они не принимаются к расчету чистых активов.

Безвозмездная помощь может быть в форме денежных средств, оборудования к установке, материалов, готовой продукции, товаров. Аналогично участники могут сделать вклады в имущество общества. Вклады включаются во внереализационные доходы (ст. 250 НК РФ), за исключением случаев, когда передающая сторона владеет более чем половиной долей в уставном капитале получателя либо получатель владеет более чем половиной долей в уставном капитале передающей стороны.

Вариант 2 – переоценка основных средств.

Результатом переоценки может быть прирост стоимости основных средств за счет добавочного капитала, который не участвует в расчете чистых активов.

Напомним, что переоценка проводится по решению руководства предприятия по состоянию на 1 января отчетного года для выявления рыночной стоимости имеющихся в организации основных средств. Это непростая процедура, правила проведения и оформления которой предусмотрены ПБУ 6/01 «Учет основных средств», утвержденным Приказом Минфина России от 30.03.2001 N 26н с последующими изменениями, и Методическими указаниями по учету основных средств, утвержденными Приказом Минфина России от 13.10.2003 N 91н.

В бухгалтерском учете сумма дооценки основных средств отражается проводкой Дебет 01 – Кредит 83. Одновременно необходимо отразить увеличение амортизации по объектам, подвергшимся дооценке, проводкой: Дебет 83 – Кредит 02.

Нужно помнить, что переоценка основных средств, проведенная однажды, должна в дальнейшем проводиться регулярно. Какими будут результаты переоценки в дальнейшем, сложно предсказать. Продажа основных средств (конечно, не по балансовой стоимости) также повлечет за собой рост чистых активов.

Вариант 3 – реализация ценных бумаг (векселей, акций, облигаций) по цене выше номинала.

Для этой цели обществом могут быть специально выпущены ценные бумаги (облигации, дополнительная эмиссия акций). В этом случае не нужно будет платить НДС в бюджет (подп. 12 п. 2 ст. 149 НК РФ), но налог на прибыль заплатить придется.

Вариант 4 – реорганизация в форме слияния или присоединения.

Эффективность этого варианта зависит от объема пассива баланса присоединяемой организации, так как объединять придется и активы, и пассивы.

При реорганизации стоимость получаемого имущества, имущественных прав, имеющих денежную оценку, при определении налоговой базы по налогу на прибыль в составе доходов не учитывается (п. 3 ст. 251 НК РФ).

Если иск о ликвидации организации в суд уже подан, у организации все-таки есть еще время исправить ситуацию. Так, Президиум ВАС РФ в информационном письме от 13.01.2000 N 50 (п. 5) указал, что юридическое лицо не может быть ликвидировано, если оно устранило нарушения хотя и после предъявления иска о его ликвидации, но до вынесения решения судом.

Вариант 5 (самый оперативный) – заключение договоров на оказание консультационных услуг с последующим взаимозачетом.

Поскольку «обратные» услуги оказываются позже, у предприятия появляется актив в виде дебиторской задолженности, что обеспечит временный рост чистых активов. Правда, с суммы реализованной услуги придется заплатить НДС.

Если в короткий срок уменьшение долговых обязательств или увеличение активов невозможно, то допускается воспользоваться менее желательным способом – уменьшить уставный капитал. Решение об уменьшении уставного капитала может принять только общее собрание участников большинством не менее двух третей голосов от общего числа голосов участников общества (а не от общего числа голосов участников, присутствовавших на собрании).

Кроме того, о принятом решении нужно известить кредиторов, которые вправе потребовать досрочного погашения финансовых обязательств, возмещения связанных с этим убытков.

Уменьшить уставный капитал, чтобы он не превышал стоимость чистых активов, можно путем уменьшения номинальной стоимости долей всех участников либо путем погашения долей, принадлежащих обществу, но в обоих случаях решение принимается общим собранием в указанном выше порядке.

Ежеквартальный контроль за показателем чистых активов поможет организации:

– во-первых, прогнозировать величину чистых активов на дату годовой отчетности и не допустить их снижения до критического уровня;

– во-вторых, оперативно управлять структурой капитала;

– в-третьих, своевременно подготовиться к собранию акционеров, на котором решаются принципиально важные вопросы – капитализация прибыли, выплата дивидендов, изменение уставного капитала и т.п.

отрицательные чистые активы в аудиторском заключении

17.05.2019, 08:54

На форуме с: 16.10.2014
Сообщений: 6

Подскажите, пожалуйста, как в соответствии с МСА правильнее выдать заключение компании с отрицательными чистыми активами (компания организована в октябре 17 года, отчетность за 18 год — первая для компании)

Читайте так же:  Залитие или залив квартиры как правильно

обязательно ли выдавать мнение с оговоркой или можно выдать положительное заключение, включив важное обстоятельство — отрицательные чистые активы (в пояснениях ситуация раскрыта)

17.05.2019, 09:41

На форуме с: 17.11.2015
Сообщений: 4 333

Елена ,Если не ошибаюсь то ,если 17 и 18 год, то положение ст 30 п 3 закона об ООО тут не применимо , а значит нет нарушения принципа непрерывности деятельности, что касается МСА 570
то аудит на основание своего собственно суждения должен определить существует ли существенная неопределенность которая может вызвать значительные сомнения с способности организация непрерывно осуществлять свою деятельность.

И вот если, аудитор решил, что в вашей ситуации нет существенной неопределенности, то тогда можно выпускать немодифицированное АЗ. без всяких важных обстоятельств и привлечения внимания.

А вот если он решил что существенная неопределенность есть, тогда он уже смотрит раскрыта ли адекватна информация и дальше у него есть право, привлечь пользователей АЗ, посредствам включения в АЗ раздела Важные обстоятельства.

P.S. кстати, а еще я думаю что даже если Чистые активы 3 года подряд отрицательные или меньше УК, то это еще не значит, что есть эта самая существенная неопределенность.

17.05.2019, 09:48

На форуме с: 16.10.2014
Сообщений: 6

17.05.2019, 09:59

На форуме с: 17.11.2015
Сообщений: 4 333

17.05.2019, 10:17

На форуме с: 12.09.2012
Сообщений: 772

Я вот как заказчик всегда возражаю против всяких пояснений в важных сведениях. тем более таких. так как далее это переводится и отправляется владельцу, например, в Китай , Вьетнам и Бахрейн. А там нет МСА. И у них встают волосы дыбом.

И потом приходится пояснять , что аудитор страдает гиперестезией.

17.05.2019, 10:21

На форуме с: 02.10.2012
Сообщений: 3 768

17.05.2019, 10:38

На форуме с: 17.11.2015
Сообщений: 4 333

интересненько и правда.
в МСА в пункте А 27 «Важные обстоятельства», а в примере к МСА 570 «Существенная неопределенность в отношении непрерывности деятельности»

И как же быть , и то и то правильно или только как в примере ?

17.05.2019, 10:40

На форуме с: 17.11.2015
Сообщений: 4 333

17.05.2019, 10:41

На форуме с: 17.11.2015
Сообщений: 4 333

17.05.2019, 13:49

На форуме с: 14.12.2006
Сообщений: 2 550

20.05.2019, 11:51

На форуме с: 26.12.2015
Сообщений: 175

20.05.2019, 20:22

На форуме с: 14.12.2006
Сообщений: 11 398

В соответствии с пунктом 17 МСА 570 (пересмотренного), аудитор должен оценить, получены ли достаточные надлежащие аудиторские доказательства в отношении правомерности применения руководством принципа непрерывности деятельности, используемого в бухгалтерском учете, при подготовке финансовой отчетности, и сделать вывод относительно правомерности применения этого принципа.

Если аудитор, после тщательного анализа «признаков» считает, что имеет место существенная неопределенности в отношении непрерывности, то выше всё про этот вариант написано.

Если аудитор надлежащим образом проанализировал обстоятельства деятельности аудируемого лица, и, несмотря на нарушение законодательных требований к величине чистых активов, пришел выводу о том, что аудируемое лицо в состоянии продолжать деятельность непрерывно -то аудитор не имеет обязанности включать раздел «Существенная неопределенность в отношении непрерывности деятельности» в аудиторское заключение либо модифицировать мнение.

Отрицательные чистые активы: последствия

При анализе деятельности убыточных компаний могут быть выявлены отрицательные чистые активы. Последствия влияния такого фактора в долгосрочной перспективе приводят к банкротству. Рост минусового значения этого показателя свидетельствует об утрате платежеспособности, наличии признаков финансового кризиса. При отсутствии положительной динамики привлечение инвесторов или оформление займа на выгодных условиях будет невозможно. Что с этим делать?

Понятие чистых активов

Термин чистые активы характеризует комплекс имущества компании, который был приобретен за счет собственных средств или заимствованных ресурсов (при условии, что преобладают долгосрочные займы). При постоянной положительной величине этого показателя можно говорить о рентабельности деятельности.

В свою очередь, отрицательное значение чистых активов свидетельствует о наличии проблем в финансовом секторе работы предприятия. Это может проявляться через:

  • убыточность работы организации;
  • неликвидность ресурсной базы компании;
  • нехватку оборотных средств для реализации текущих производственных процессов.

Вот, как учредители могут узнать об управленческих просчетах и проблемах с финансированием:

  • величина краткосрочных обязательств по отношению к оборотным ресурсам существенно завышена;
  • показаны отрицательные чистые активы в аудиторском заключении, отчетах управленческого учета;
  • результаты горизонтального анализа свидетельствует о постоянном сокращении величины чистых активов.

Почему нужно отслеживать чистые активы

Корректировка финансовой тактики может исправить ситуацию. Но если руководство предприятия оперативно не отреагирует и не изменит методы управления, результатом может стать ликвидация компании. Об окончательной утрате платежеспособности и отсутствии путей выхода из кризиса свидетельствует минусовое значение чистых активов в соотношении с уставным капиталом, которое сохраняется в долгосрочном периоде.

Принудительную ликвидацию инициируют, если возникла необходимость в корректировке стоимостной оценки капитала для уравнивания ее со значением чистых активов при минимальном размере капитала. Компания может оспорить решение контролирующих органов о прекращении деятельности в судебном порядке. Но если суд ликвидировал общество с отрицательными чистыми активами, эта позиция будет окончательной.

Способы выхода из кризиса

Чтобы улучшить финансовое положение компании, руководители могут воспользоваться несколькими методами. Одним из самых простых способов – переоценка активов. Это приведет к росту стоимости оборотных ресурсов фирмы. Недостаток заключен в появлении необходимости в дальнейшем регулярно проводить переоценку.

Если чистые активы отрицательные, выход учредителем может быть найден в дополнительном вливании денежных средств. При переводе требуемой суммы на расчетный счет предприятия собственник компании должен обязательно указать, с какой целью делает этот взнос. В назначении платежа рекомендуем прописать, что деньги переданы юридическому лицу для увеличения стоимостного значения чистых активов.

Когда у предприятия чистые активы отрицательные, что делать руководству знают далеко не все. Вот общий подход:

Читайте так же:  Объединение двух смежных квартир в одну

1 Определить отчетный период, в котором впервые появилось минусовое значение этого показателя
2 Если с обозначенной даты не прошло 2 года, то необходимо оперативно инициировать переоценку активов или искать способы увеличения стоимости активов через привлечение инвесторов, посредством дополнительных вливаний от учредителей
3 При окончании двухлетнего периода налоговыми органами будет инициирована ликвидация фирмы
Видео (кликните для воспроизведения).

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Анализ чистых активов

По динамике изменения величины чистых активов можно судить об эффективности работы компании. Ведь негативные тенденции свидетельствуют о постепенной утрате платежеспособности и непривлекательности для инвесторов. Регулярный анализ чистых активов нужен для разработки оперативных мер по корректировке появившихся дисбалансов между оборотными средствами и уставным капиталом.

Содержание аналитических мероприятий

Стоимостную оценку чистых активов можно проследить по бухгалтерской отчетности. Данный показатель входит в состав обязательных элементов баланса. Такой тип активов формируется из оборотных средств, представленных денежными ресурсами, товарами и материалами, сырьевыми запасами, дебиторской задолженностью, готовой продукцией.

На практике анализ чистых активов предприятия предполагает выведение следующих показателей:

  • рентабельность;
  • оборачиваемость имущества;
  • удельный вес активов и уставного капитала в структуре баланса, соотношение этих значений.

Рентабельность нужна для объективной оценки уровня прибыльности бизнеса. Она учитывает доходы и полный спектр издержек, обусловленных выполнением текущих задач в рамках основной деятельности. Единственный способ повысить уровень рентабельности – сократить вложение оборотных средств в производство продукции. А именно:

  • оптимизация расходов может основываться на снижении удельного веса выбраковки;
  • ориентированность на полный технологический цикл (от переработки сырья до получения конечного продукта);
  • повышение производительности труда;
  • модернизация производства;
  • замена дорогостоящих ресурсов аналогами.

Просчеты в этом сегменте работы могут стать причиной значительных убытков.

В этой ситуации показатели эффективности использования чистых активов будут минимальными.

В свою очередь, оборачиваемость имеющихся в распоряжении предприятия активов определяют по соотношению уровня доходности (выручки) к стоимости конкретного актива. Рост этого показателя может быть достигнут несколькими методами:

  • уменьшение количества оборотных ресурсов;
  • списание активов, которые не эксплуатируются и не приносят материальную выгоду компании;
  • сокращение объема непроизводственного типа активов;
  • снижение уровня дебиторской задолженности за счет активизации работы с контрагентами и изменения условий сотрудничества по новым договорам.

Направления анализа

Исследование строится на базе комплекса аналитических действий:

1 Мониторинг изменения показателя чистых активов в динамике за несколько отчетных периодов.

Рекомендуем сравнивать показатели на начало года и на последний день отчетного интервала.

2 Поиск причин изменения величины чистых активов 3 Соотношение всех ресурсов предприятия с чистыми активами 4 Сравнение размера активов и капитала

После того, как проанализированы чистые активы, вывод о степени эффективности их использования может быть детализирован за счет исследования структуры ресурсной базы.

На основе полученных результатов руководство компании должно инициировать поиск новых клиентов, инвесторов.

С учетом аналитических сведений:

  • корректируют ценовую политику предприятия;
  • решают вопрос об изменении направления использования незадействованного имущества.

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Оценка стоимости чистых активов ООО

Материал для подписчиков издания «ЭЖ-Бухгалтер (Бухгалтерское приложение)». Для оформления подписки на электронную версию издания перейдите по ссылке.

ЭЖ-Бухгалтер

Бухгалтерское приложение газеты «Экономика и Жизнь» — рассчитано на практикующих бухгалтеров, аудиторов, работников налоговых органов. Представляет актуальные комментарии специалистов, оперативные ответы на вопросы читателей, а также законы, постановления, инструкции, письма и разъяснения министерств и ведомств.

Периодичность выхода: еженедельно, 50 номеров в год. Объем:12 полос.

Чистые активы ООО

chistye_aktivy.jpg

Похожие публикации

Чистые активы – один из основных показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия. От их величины зависит не только оценка эффективности бизнеса потенциальными инвесторами, но, в некоторых случаях, и само существование компании. Рассмотрим, как рассчитывается данный показатель и на что влияет его величина.

Что входит в чистые активы предприятия

Чистые активы компании – это разность между всеми ее активами и обязательствами. Попросту говоря, чистые активы показывают те ресурсы, которые теоретически останутся у собственников, если в отчетную дату остановить деятельность компании, продать все имущество и погасить все долги.

Расчет чистых активов следует производить в соответствии с приказом Минфина РФ от 28.08.2014 № 84н. Этот документ, в частности, определяет, какие виды активов и пассивов следует исключить из расчета.

Из активов исключается дебиторская задолженность учредителей по вкладам в уставный капитал, а из пассивов — доходы будущих периодов, связанные с помощью из бюджета и безвозмездным получением имущества.

Формула для расчета чистых активов на основании данных баланса будет выглядеть следующим образом:

ЧА = (А – ЗУ) – (ДО + КО – ДБП), где

А – актив баланса (строка 1600)

ЗУ – задолженность учредителей

ДО – долгосрочные обязательства (строка 1400)

КО – краткосрочные обязательства (строка 1500)

ДБП – доходы будущих периодов

Укрупненные данные баланса компании:

Внеоборотные активы – 50 млн руб.

Оборотные активы – 220 млн руб.

Капитал и резервы – 45 млн руб.

Долгосрочные обязательства – 25 млн руб.

Краткосрочные обязательства – 200 млн руб.

Задолженность учредителей по вкладам в УК – 3 млн руб.

ЧА = (50 +220 – 3) – (25 + 200) = 492 млн руб.

Последняя составляющая формулы (доходы, связанные с госпомощью и дарением) на практике встречается нечасто.

Поэтому в общем случае

ЧА = стр. 1600 – ЗУ – стр. 1400 – стр. 1500 = (стр. 1600 – стр.1400 – стр. 1500) – ЗУ = стр. 1300 – ЗУ

Т.е. можно сказать, что в большинстве случаев чистые активы равны итогу балансового раздела III «Капитал и резервы», скорректированному на задолженность учредителей.

Чистые активы и уставный капитал

Чистые активы характеризуют стоимость компании с точки зрения потенциального инвестора. Анализ чистых активов предприятия позволяет сделать вывод об общей эффективности его работы. Их рост в динамике говорит об успешности бизнеса, а снижение – о наличии проблем.

Читайте так же:  Уголовному преследованию не подвергался

Особенное внимание при анализе следует обращать на соотношение чистых активов и уставного капитала. Нормальной является ситуация, когда чистые активы больше уставного капитала. Вариант, когда чистые активы равны собственному капиталу, встречается редко, обычно в начале деятельности, или при полном распределении прибыли и отсутствии резервных фондов.

Наиболее проблемной является ситуация, когда чистые активы ниже уставного капитала. Чем это грозит компании, и как быть в таком случае -рассмотрим в следующем разделе.

Чистые активы меньше уставного капитала – что делать?

Если чистые активы становятся ниже уставного капитала в течение двух или более лет, предприятие должно провести процедуру его снижения. В противном случае компания должна быть ликвидирована. Это предусмотрено статьей 30 закона от 08.02.1998 № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью».

Снижать размер уставного капитала можно только до предела, установленного законом. На сегодняшний день для ООО это – 10 тысяч рублей (статья 14 закона № 14-ФЗ). А если чистые активы стали отрицательными, то единственный путь, позволяющий избежать ликвидации – это их увеличение.

Прежде чем говорить о порядке увеличения чистых активов, нужно выяснить, по какой причине они могут снижаться и даже становиться отрицательными.

Как было сказано выше, в большинстве случаев чистые активы соответствуют разделу баланса «Капитал и резервы» за вычетом задолженностей собственников по взносам в уставный капитал. Т.е. составной частью чистых активов является нераспределенная прибыль (убыток). Таким образом, низкая величина чистых активов может быть обусловлена либо наличием значительной задолженности по вкладам в уставный капитал, либо большим накопленным убытком.

Поэтому наиболее логичными путями увеличения чистых активов является гашение задолженности учредителей и получение прибыли. Однако, в условиях экономической нестабильности работать с прибылью могут далеко не все организации. В этом случае собственники компании могут использовать другие способы увеличения ее чистых активов:

Недостатками этих способов является увеличение облагаемой базы по налогам на имущество и на прибыль. Освобождаются от налогообложения только вклады учредителей в имущество, если передающая сторона владеет более чем 50% доли в УК принимающей компании.

Чистые активы – это разность между активами компании и кредиторской задолженностью всех видов. Анализ чистых активов показывает эффективность работы компании. При снижении суммы чистых активов ниже размера уставного капитала следует принять меры для их увеличения.

Отрицательные чистые активы – угроза ликвидации

Отрицательные чистые активы – угроза ликвидации

Отрицательные чистые активы – угроза ликвидации!

Медведев А.Н., главный аудитор ЗАО «Аудит БТ»,

член Научно-экспертного совета Палаты налоговых консультантов, к.э.н.

Если по итогам года у организации образовался убыток.

Само по себе наличие убытка у организации не смертельно, поскольку ст. 283 НК РФ предусмотрен даже перенос данного убытка на будущие прибыльные налоговые периоды.

Однако при этом необходимо рассмотреть альтернативу и определиться: так уже был неизбежен убыток налогового периода или можно было его избежать?

Если уж убыток обоснован и по сумме и по периоду, то необходимо определиться, как избежать неприятностей, которые могут возникнуть у организации, если в результате убыточной деятельности показатель чистых активов снизился и стал меньше размера уставного капитала, или, что ещё хуже, — стал вообще отрицательным.

Начнём со второй ситуации.

Если чистые активы стали отрицательными

Так, например, согласно второму абзацу п. 3 ст. 20 Федерального закона РФ от 8 февраля 1998 г. № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» если по окончании второго и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества окажется меньше минимального размера уставного капитала, установленного законом на дату государственной регистрации общества, общество подлежит ликвидации. При этом согласно п. 5 этой же статьи, если общество в разумный срок не примет решение о своей ликвидации, кредиторы вправе потребовать от общества досрочного прекращения или исполнения обязательств общества и возмещения им убытков. Орган, осуществляющий государственную регистрацию юридических лиц, либо иные государственные органы или органы местного самоуправления, которым право на предъявление такого требования предоставлено федеральным законом, в этих случаях вправе предъявить требование в суд о ликвидации общества.

Аналогичная норма установлена и в отношении акционерных обществ.

Следует иметь в виду, что налоговые органы наделены правом предъявлять в суде и арбитражном суде иски о ликвидации организации любой организационно-правовой формы по основаниям, установленным законодательством РФ в соответствии с п. 11 ст. 7 Закона РФ от 21 марта 1991 г. № 943-1 «О налоговых органах Российской Федерации» и п. 2 ст. 25 Федерального закона РФ от 8 августа 2001 г. № 129-ФЗ «О государственной регистрации юридических лиц и индивидуальных предпринимателей». Пункт 2 ст. 61 ГК РФ, а также п. 2 ст. 25 Закона № 129-ФЗ содержат в качестве оснований для ликвидации юридического лица по решению суда допущенные при его создании грубые нарушения закона, если эти нарушения носят неустранимый характер, либо осуществление деятельности с иными неоднократными или грубыми нарушениями закона или иных правовых актов.

Вместе с тем п. 2 ст. 61 ГК РФ предоставляет суду право, но не обязывает его ликвидировать юридическое лицо, допустившее в своей деятельности нарушение законодательства. При подаче в суд заявления о ликвидации юридического лица налоговый орган должен представить надлежащие доказательства, свидетельствующие о том, что нарушения законодательства и вызванные ими последствия являются существенными и носят неустранимый характер. К тому же данные нарушения законодательства и вызванные ими последствия должны быть столь существенны, что ликвидация юридического лица будет единственной мерой, необходимой для защиты прав и интересов других лиц.

Читайте так же:  Действие газового баллончика на человека

Правоприменительная практика по данному вопросу противоречива, но чаще всего складывается в пользу юридического лица (см., например, постановления ФАС Западно-Сибирского округа от 19 августа 2009 г. № Ф04-4916/2009(12777-А75-45) по делу № А75-1398/2009, а также ФАС Центрального округа от 3 марта 2009 г. по делу № А68-1574/08-11/ГП-9-08, ФАС Уральского округа от 5 июня 2008 г. № Ф09-4075/08-С4 и др.).

В постановлении ФАС Дальневосточного округа от 13 мая 2009 г. № Ф03-1902/2009 по делу № А51-10284/2008 указано, что по основанию, предусмотренному п. 2 ст. 61 ГК РФ, может быть ликвидировано только действующее юридическое лицо. Как разъяснил Президиум ВАС РФ в информационном письме от 13 августа 2004 г. № 84 «О некоторых вопросах применения арбитражными судами статьи 61 Гражданского кодекса Российской Федерации», если в судебном заседании при рассмотрении вопроса о ликвидации юридического лица по данным основаниям будет установлено, что организация фактически прекратила свою деятельность, заявление о ее ликвидации следует оставить без рассмотрения применительно к п. 4. ч. 1 ст. 148 АПК РФ, поскольку в этом случае по заявлению уполномоченного органа может быть возбуждено дело о несостоятельности отсутствующего должника в соответствии с Федеральным законом «О несостоятельности (банкротстве)».

В постановлении ФАС Западно-Сибирского округа от 21 января 2009 г. № Ф04-188/2009(19578-А27-50) по делу № А27-2102/2008 указано, что уменьшение чистых активов общества само по себе не влечет его немедленную ликвидацию, данное обстоятельство следует рассматривать как признак ухудшающегося финансового состояния общества, требующего принятия соответствующих мер.

Вместе с тем существует и отрицательная для ООО арбитражная практика:

в постановлении ФАС Дальневосточного округа от 25 июля 2006 г. № Ф03-А73/06-1/2138, оставившего в силе решения нижестоящих судов, которые удовлетворили заявление налогового органа о принудительной ликвидации юридического лица, имеющего на протяжении нескольких лет отрицательную величину чистых активов. ФАС посчитал обоснованным вывод арбитражного суда о том, что нарушения, допущенные обществом и выразившиеся в его бездействии по регистрации уменьшения уставного капитала с 2002 г., являются грубым нарушением закона. Также суд принял во внимание то обстоятельство, что юридическое лицо, имея возможность устранения установленных нарушений, не использовало ее;

в постановлении ФАС Восточно-Сибирского округа от 17 сентября 2009 г. № А19-2697/09 по иску налогового органа было ликвидировано ООО с отрицательным показателем чистых активов (чистые активы общества за 2007 год составляют отрицательный показатель — минус 1 861 000 рублей, что меньше размера уставного капитала ООО, который согласно данным бухгалтерской отчетности составляет 10 000 руб.) – при этом суд исходил из отсутствия доказательств того, что ООО принимаются меры для устранения нарушений требований статьи 20 Федерального закона «Об обществах с ограниченной ответственностью».

При этом суды, принимая решения об отказе в автоматической ликвидации ООО с отрицательными чистыми активами, исходят из следующего:

организация предпринимает усилия по улучшению своего финансового состояния и показатель отрицательных чистых активов имеет тенденцию к улучшению;

организация исполняет свои текущие налоговые обязанности и обязанности перед внебюджетными фондами;

организация не имеет непогашенных в установленные сроки кредиторских задолженностей перед контрагентами;

организация не имеет непогашенных в установленные сроки кредиторских задолженностей перед контрагентами;

организация не имеет непогашенных в установленные сроки задолженностей перед работниками по заработной плате.

Основные аргументы, которые были приняты судами во внимание для отказа в ликвидации компаний с отрицательными чистыми активами:

общество осуществляет производственно-хозяйственную деятельность (постановление ФАС Восточно-Сибирского округа от 19 февраля 2009 г. № А28-6521/2008-172/10);

общество является действующей организацией и ежеквартально представляет в инспекцию налоговую и бухгалтерскую отчетность; на дату рассмотрения дела на балансе общества числятся активы (постановление ФАС Дальневосточного округа от 22 января 2009 г. № Ф03-6362/2008);

обществом обеспечивается оплата труда лицам, работающим по трудовому договору, выполняются обязанности по уплате платежей в бюджет и внебюджетные фонды (постановления ФАС Уральского округа от 26 марта 2009 г. № Ф09-1563/09-С4, ФАС Центрального округа от 12 марта 2009 г. № А68-7443/08-65/ГП-6 и др.);

у общества отсутствует задолженность перед контрагентами (постановление ФАС Западно-Сибирского округа от 4 февраля 2009 г. № Ф04-535/2009(20477-А81-50));

у общества отсутствуют претензии кредиторов (постановления ФАС Западно-Сибирского округа от 4 февраля 2009 г. № Ф04-534/2009(20475-А81-50), от 15 декабря 2008 г. № Ф04-7487/2008(16919-А81-44), от 4 августа 2008 г. № Ф04-4613/2008(8887-А81-38) и др.);

общество имеет значительный штат сотрудников, дополнительно привлекает работников на основании гражданско-правовых договоров. Документально обоснованы положительная динамика чистых активов, привлечение дополнительных заемных средств для полноценного функционирования общества (постановления ФАС Волго-Вятского округа от 2 апреля 2008 г. № А11-8727/2007-К1-15/143, от 26 марта 2009 г. № А14-6016/2008/105/22);

на балансе общества числится имущество, которого достаточно для погашения кредиторской задолженности. Обществом представлен инвестиционный проект по модернизации производственных мощностей (постановление ФАС Центрального округа от 26 марта 2009 г. № А14-6016/2008/105/22).

Если же наличие отрицательных чистых активов у ООО затрагивает интересы других лиц, то судебная ликвидация ООО имеет высокие перспективы, поскольку ликвидация является единственной мерой, необходимой для защиты прав и интересов других лиц.

Для поддержания положительной величины чистых активов необходимо, чтобыrnосновная деятельность приносила прибыль. Однако существует рядrnспособов, позволяющих в кратчайшие сроки увеличить показатель чистыхrnактивов в бухгалтерской отчетности до необходимой величины. Основные изrnних:

увеличение уставного капитала;

увеличение добавочного капитала;

увеличение показателя нераспределенной прибыли или снижение непокрытого убытка общества;

увеличение показателя «Доходы будущих периодов» бухгалтерского баланса;

Видео (кликните для воспроизведения).

погашение задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал.

Отрицательные чистые активы банкротство
Оценка 5 проголосовавших: 1

ОСТАВЬТЕ ОТВЕТ

Please enter your comment!
Please enter your name here